[11.10 Yhdysvaltain osakekatsaus] Aloitin "swing-shorttauksen" 30. lokakuuta, avasin 6860:ssä samana päivänä ja suljin nyt 6832:ssa 10. marraskuuta. Näiden kaupankäyntipäivien lyhyellä aikavälillä markkinat ovat laskeneet jyrkästi ja elpyneet, mutta markkinat ovat edelleen alhaalla siitä, kun aloitin shorttauksen - ainakin toistaiseksi "swing-shorttaukseni" on oikea. （1）

En julkaise tätä twiittiä todistaakseni olevani "oikeassa", vaan selittääkseni, että "bändimarkkinoilla" et voi käyttää päivänsisäistä tai lyhyen aikavälin näkökulmaa. Jos esimerkiksi tänään tapahtuu suuri elpyminen, uskon, että härkämarkkinat ovat tulossa ja saavuttavat pian uuden huipun, ja unohdan heti perustosiasian: markkinat ovat alempana kuin siellä, missä aloitin shorttaamisen... Haluan ilmaista enemmän, että vaikka tämän päivän suuri rebound, swing-shorting-logiikkani 10,30:sta ei ole muuttunut (2)

Kun aloitin shorttauksen klo 10,30, asetin, miten arvioida, että "bändini" oli väärässä - jos markkinat saavuttaisivat uuden huippunsa yli 6920! Tämä on myös täsmälleen stop loss -taso, joka on lähes 1 % 6860-positiosta, jotta voin avata lyhyen position... Asetan vetoni ja odotan, että markkinat kertovat minulle, olenko lopulta oikeassa vai väärässä. Se on niin yksinkertaista. （3）

Siksi klo 10.30 tähän päivään uskoni "swing-shorttiin" ei ole muuttunut, ja kuten edellä, se on toistaiseksi edelleen oikea. Tällä hetkellä swingissäni on kuitenkin erityinen kaupankäyntiongelma, eli yksittäisten osakekohteiden valintaa ei ole tehty hyvin, mikä on vaikuttanut tuloihini, mikä on johtanut nykyiseen tappiooni tällä kaistalla... Se on minun ongelmani, en sano olevani "lyhyt" (4)

Joten mikä on Yhdysvaltain osakkeiden elpyminen tänään? Yksinkertaisesti sanottuna se on hyvin tyypillinen kvantitatiivisten rahastojen tekijäkauppa: pitkä $xlk pari lyhyt $xlp Elokuussa pidetystä Jacksonin kokouksesta lähtien tätä strategiaa on periaatteessa käytetty. Mielestäni aika on kuitenkin kulunut, ja marraskuun jälkeen tämä strategia ei ole kovin tehokas. Joten tänään teen tämän strategian uudelleen, vain "rebound" (5)

Siksi nykyinen kantani on myös hyvin yksinkertainen, eli se on "lyhyen tähtäimen" kvantitatiivisen rahaston vastakohta - koska teen "swingiä". Koska lyhyen aikavälin kvantitatiivinen rahasto on "pitkä $XLK + lyhyt XLP", niin strategiani bändille on "lyhyt XLK + pitkä XLP". Juuri sellainen logiikka. (loppu)

Lisäesimerkki: Koska swing-strategiani on sama kuin edellä, vaikka tiedän, että minulla on sijoituskokous huomenna $amd, olen silti sitä mieltä, että minun pitäisi mennä lyhyeksi $amd huomenna mukaan lukien voin kasvattaa positioitani - koska swing-strategiani on "lyhyt xlk"! Swing-strategia ei muutu, koska AMD:n osakkeilla on kokous, vaihdan vain, kun markkinat käskevät minua lopettamaan tappion (katso yllä).