Bonjour, Asia. Les marchés rattrapent leurs pertes après de solides données américaines, même si un dollar ferme plafonne la hausse.

Le bitcoin a rebondi jeudi, repassant au-dessus de 103 000 dollars alors que l’appétit pour le risque est revenu avec des données économiques américaines plus solides et un rebond des actions mondiales.

Les actions asiatiques ont ouvert en hausse et se sont remises d’une partie de la liquidation de mercredi après que des rapports économiques américains meilleurs que prévu aient contribué à stabiliser le sentiment sur les marchés qui se négocient toujours près de leurs records.

Les rendements des bons du Trésor américain ont maintenu leurs gains au cours de la nuit et le dollar est resté proche d’un pic de cinq mois, renforçant une nuance prudente même si les actifs à risque se sont redressés. Les traders ont réduit les attentes d’une baisse des taux de la Réserve fédérale le mois prochain, gardant l’attention sur la durée pendant laquelle la politique pourrait rester restrictive.

Aperçu

• Bitcoin : 103 439 $, en hausse de 1,3 %
• Ether : 3 420 $, en hausse de 2,2 %
• XRP : 2,34 $, en baisse de 3,8 %
• Capitalisation boursière totale des crypto-monnaies : 3,53 billions de dollars, en hausse de 2 %

Des données américaines solides soutiennent les marchés alors que les services et les emplois dépassent les attentes

Des données fraîches donnent le ton. L’activité des services aux États-Unis a atteint son plus haut niveau en huit mois en octobre, alors que les nouvelles commandes se sont améliorées et que les emplois privés ont augmenté de 42 000 emplois, dépassant les prévisions.

La combinaison a fait remonter Wall Street et apaisé les inquiétudes concernant les valorisations technologiques tendues, tandis que des bénéfices optimistes ont rétabli la confiance des acheteurs à la baisse.

Les bureaux de produits dérivés ont fait état d’un positionnement plus propre après le remaniement de mercredi, ce qui a aidé les cryptomonnaies à suivre les actions à la hausse. Avec un spot de retour au-dessus de 103 000 $, les traders ont indiqué que 100 000 $ était la ligne immédiate à défendre et que 105 000 $ à 107 000 $ était une résistance proche si le risque se maintenait.

Les marchés se stabilisent alors que les attentes en matière de taux se refroidissent et que les perspectives de croissance se raffermissent

Dans l’action régionale des actions, le Nikkei japonais a augmenté d’environ 1,5 % après une forte baisse la veille, et le Kospi sud-coréen a bondi de plus de 2 % à l’ouverture. Le rallye américain de la nuit s’est étendu à tous les secteurs, les valeurs technologiques et les noms momentum menant les gains.

Les attentes en matière de taux ont été ajustées en fonction des données. Les prix d’une réduction de la Fed en décembre ont glissé à 60 %, contre environ 70 % plus tôt dans la semaine, un changement qui a maintenu les rendements fermes. Pour les cryptomonnaies, un assouplissement plus lent peut limiter la hausse grâce à un dollar plus fort, mais l’amélioration des indicateurs de croissance favorise une prise de risque sélective.

Les flux sont restés prudents sur l’ensemble des jetons. Desks a décrit un biais « acheter à la baisse, vendre à la baisse », caractérisé par des prises de bénéfices rapides sur les titres à bêta élevé et un intérêt plus constant pour les grandes capitalisations. Le modèle correspond à un marché qui subit encore des baisses du début de la semaine.

Les analystes ont déclaré que le contexte macroéconomique continue de stimuler les cryptomonnaies au jour le jour. Des données d’activité plus solides ont soutenu les actions et aidé le bitcoin à se redresser, mais le discours sur les taux plus élevés pendant plus longtemps et le dollar ferme limitent le suivi jusqu’à ce que les signaux d’inflation et de politique deviennent plus clairs.

Les stratèges ont déclaré que l’incertitude politique et économique restait un frein et que la fermeture du gouvernement avait rendu plus difficile l’interprétation des tendances de croissance alors que les publications de données clés restaient gelées. Dans ce contexte, les rapports privés ont plus de poids.

« La fermeture prolongée du gouvernement américain est devenue un véritable point de tension, non seulement pour les investisseurs mais pour l’économie au sens large, d’autant plus que les publications de données clés restent gelées », a déclaré Lukman Otunuga, analyste de marché senior chez FXTM.

Les niveaux de risque sont clairs pour les traders. Un maintien décisif au-dessus de 100 000 $ stabilise le sentiment et laisse la porte ouverte à une hausse si les actions prolongent leurs gains. Une cassure en dessous déclencherait probablement une nouvelle vague de désendettement vers un dollar fort, relançant l’offre de liquidités.